從原料端看，日用玻璃原料價格變動較大是純堿與燃料，近兩年由于經濟放緩，產量減少下對純堿需求略有所下滑。
從供應端看，我國是世界日用玻璃生產第一大國，其產量波動與國內經濟表現較為相關，此外也受到相關政策尤其是環保政策的影響。
從需求端看，涉及領域較多，下游較為分散，玻璃包裝行業是主要應用領域，終端對應酒水等，此外我國是日用玻璃制品及包裝的主要出口國，未來有望從中低端走向高端產品。
一 日用玻璃概述：應用于制品及包裝行業
日用玻璃工業是在我國具有悠久歷史，與人民日常生活發展密切相關。目前我國已成長為世界日用玻璃生產第一大國，與歐美等發達國家相比，我國日用玻璃工業起步較晚，可以分為四個階段（1）建國初期：以手工作坊為主、技術含量較低、產品質量較差、產能無法滿足社會需求。（2）上世紀70年代：開始普遍采用窯爐和自動成型設備生產，產量得到提升。（3）改革開放和深入：引進和學習國外的先進技術設備，在產能和基礎丁藝上進步巨大。（4）步入21世紀：生產工藝的不斷發展涌現，生產技術越來越成熟。 日用玻璃行業主要包括玻璃儀器制造業、日用玻璃制品制造業、玻璃包裝容器制造業、玻璃保溫容器制造業，其中日用玻璃制品與玻璃包裝容器是日常生活中不可或缺的產品，被廣泛應用于食品、飲料、藥品、化妝品、裝飾品、家居、餐飲等領域。常見的日用玻璃有酒類用瓶、化妝品瓶、罐頭瓶、醫藥用瓶、化學試劑用瓶等玻璃包裝容器，以及琉璃藝術品、玻璃工藝品、水晶玻璃首飾、玻璃裝飾掛件等制品。 從物理性質上看，透明的玻璃制品，有較高的透明性和一定的光澤度，具有一定顏色的玻璃制品，顏色應鮮艷明快，性能在滿足使用的前提下，造型美觀大方，具有一定的適用性。
二 日用玻璃產業鏈：上游受原料價格影響，下游終端分散
日用玻璃產業鏈上游主要為石英砂、純堿、碎玻璃等原材料，天然氣、煤炭等燃料；中游主要為玻璃包裝及日用玻璃制品行業；下游被廣泛應用于酒水、食品飲料、醫藥化妝品、化學試劑、餐飲、家居、工藝品等領域。
從上游看，原材料供應直接影響到玻璃制品的質量和生產效率，同時原料價格的波動也會對生產成本和企業盈利產生影響，其中價格變動較大的是純堿與燃料價格。日用玻璃行業是輕堿下游最大的消費領域，純堿下游第三大消費領域, 相較于平板玻璃和光伏玻璃而言，成品噸耗純堿水平略低，平均生產1噸日用玻璃需消耗0.18噸純堿。日用玻璃行業也可使用重堿，但由于重堿價格高于輕堿，所以僅在部分中高端日用玻璃領域會涉及重堿。輕重堿的使用比例是根據輕重堿價差及日用玻璃市場情況波動進行調整的,通常輕堿使用比例在70%左右波動，全年消耗量占輕堿下游總消耗量的25%左右。近幾年我國日用玻璃產品逐漸從普通型、實用型、厚重型轉變為精巧型、觀賞型、輕薄型。2016年供給側結構性改革、環保等政策執行，行業能耗控制要求不斷提高，產能結構不斷優化,部分技術落后、能耗大、規模小的企業逐步被淘汰，行業對純堿的消耗量有所下降，疫情后隨著需求改善，年度產量有所增加，對純堿需求有一定改善。
從中游產品看，玻璃包裝容器與日用玻璃制品有所不同：（一）用途不同：玻璃包裝容器用于盛裝等各種產品，保護不受外界污染；而日用玻璃制品主要是為了美化生活環境。（二）造型不同：玻璃包裝容器通常按照使用場景、物品形態定制設計出瓶、罐等造型，便于生產運輸和使用；而日用玻璃制品注重美觀性和實用性，更注重設計和創意，如水杯等。（三）制作工藝不同：玻璃包裝容器通常采用吹制工藝、注塑成型、機器成型等方式制作，成本相對較低，但執行一定標準和規范，以保證產品可靠性和安全性；而日用玻璃制品則更注重手工藝術品的制作，工藝更加精細，成本相對較高。整體來看玻璃包裝容器和日用玻璃制品在用途、造型以及制作工藝上存在著很大的區別。 從下游具體應用來看，日用玻璃制品的下游行業主要是居民家庭日常消費、酒店、餐飲等行業，與宏觀經濟消費能力較為密切，隨著全面建成小康社會，人民對美好生活的需要將更加廣泛并且日益多元化，消費對經濟增長的推動作用將進一步強化，消費結構將向發展型升級，高端優質玻璃產品需求旺盛，市場前景廣闊。玻璃包裝容器的使用給廣大社會群眾帶來了生活便利，在所有包裝材料中，玻璃包裝容器在使用后可以回爐再生產，并且不影響產品質量，既能有效解決包裝材料使用后的處理問題，減少環境污染，同時也能夠實現產品循環利用，節約資源。隨著居民的環保意識、節約資源意識的增強,玻璃包裝容器在包裝材料中占比將得到提升。
三 日用玻璃基本面概況
1、供應端：受經濟表現及政策影響，整體產量波動幅度有限 日用玻璃制品行業是消費品領域中重要環節，肩負滿足消費、保障和改善民生的重任。受經濟下行壓力加大、需求增長乏力、要素成本上漲、新舊增長動能的轉化和交織等因素的疊加影響，近年來我國日用品玻璃制造行業經濟規模總量下降。從行業生產情況看，產業集中度偏低，產能過快增長導致結構性過剩問題依然突出。就當前市場情況和政策走勢來看，抑制低層次同質化的產能擴張、優化產品結構、發展個性化產品和高附加值產品是行業未來發展趨勢。 近年來，我國日用玻璃產量整體呈現出波動的走勢，由于2016-2018年期間在“供給側結構性改革”和“環保整治攻堅戰”持續推進和行業準入趨嚴的情況下，日用玻璃生產行業內技術落后、能耗大、規模小的企業因無法負擔整改成本而逐步被淘汰， 2019年日用玻璃產量明顯上升。2020年受公共衛生事件影響，部分廠家復工復產時間不斷推遲，加上國外訂單減少,日用玻璃行業產量也出現明顯下降，2021年在全球寬松政策刺激下，經濟改善，產量再度提升，但2022年開始在海外加息以及國內地產走弱下，國內經濟承壓運行，居民消費能力下滑，日用玻璃產量逐步減少。總體來看，國內日用玻璃發展與國內經濟表現較為相關，此外也會受到相關政策尤其是環保政策的影響。
分地區來看，國內日用玻璃制品主要集中在華北、華東、西南、華南地區,產量分布不均衡，廣東、山東、重慶等產量排名靠前。而國內玻璃包裝容器主要集中在西南、華北，其中四川貢獻了最多產量，其次是山東、廣東、河北等省。 分企業來看，我國日用玻璃生產企業眾多，但普遍存在生產規模小，產銷失衡、競爭能力弱、盈利能力較低的情況。但部分企業憑借獨特的競爭優勢，逐步嶄露頭角，展現出了較強的競爭力，以德力股份、山東華鵬、力諾特玻、紫丁香、環球集團、索坤玻璃、華興玻璃等為代表的大型企業，擁有較高的市場份額和品牌影響力，這些企業通過規模化生產、技術創新以及產業鏈整合，實現了經濟效益和品牌效應的雙提升。
2、需求端：下游分散龍頭具有品牌價值，包裝行業占主導 日用玻璃行業下游主要是家居、餐飲、裝飾、醫藥及包裝等行業，在家居領域，玻璃制品如餐具、花瓶、水杯等因其透明、美觀的特性而廣受歡迎；在餐飲領域，玻璃杯、酒瓶等是不可或缺的餐具和包裝材料；同時玻璃制品還廣泛應用于裝飾行業，為各類產品和場所增添美觀和質感。 日用玻璃下游需求整體是較為分散的，而且行業內缺乏權威的統計數據，市場份額情況無法精確計量。可以龍頭公司的公開信息對進行了解，如（1）華興玻璃：玻璃瓶領域龍頭，華興玻璃在全國擁有15家全資子公司及1家玻璃成型機械設備公司，年產能達375 萬噸，可生產精高白、高白、準高白、普白、古董綠、翠綠料、藍料、茶色等料色產品，7大類別包裝瓶（食品、飲料、調味、保健、酒類、醫藥、化妝類），11000多種在線生產不同型號的玻璃瓶罐產品，公司客戶遍及世界5大洲，100多個國家和地區，中國國內市場占有率為20%左右。（2）山東藥玻：藥品包裝領域龍頭，國內藥用玻璃行業頭部效應較明顯，大型企業占據主要市場份額，當前我國各類藥包材生產企業逾千家，其中藥用玻璃生產企業 200 多家，山東藥玻、正川股份、力諾特玻和四星玻璃等國內頭部廠商和肖特、格雷斯海姆在內的國外大型生產企業占據了主要的市場份額，其中山東藥玻、正川股份、力諾特玻、四星玻璃四家國內頭部藥玻企業合計市占率達30%左右，根據年報顯示2023年山東藥玻模制瓶系列產量在35.5萬噸、棕色瓶產量在27萬噸、管制瓶在15.4萬支。（3）德力股份：作為國內日用玻璃首家上市企業，公司擁有高速水杯、酒杯、水晶酒杯、玻璃鋼化、壓制、吹制各類生產線 50 余線在酒杯領域，其產品能夠滿足日用玻璃器皿在家用、酒店用品、禮品、家居擺設、化妝品包裝容器等多個領域的使用，根據年報顯示2023年其玻璃及玻璃制品產量未21.7萬噸，其中餐廚用具、酒具水具占營收比重為6.59%、74.22%。 從產量上看玻璃包裝容器占日用玻璃產量的70%左右，其是日用玻璃最主要的下游，玻璃容器主要特點是：無毒、無味；透明、美觀、阻隔性好、不透氣、原料豐富普遍，價格低，且可多次周轉使用，并且具有耐熱、耐壓、耐清洗的優點，既可高溫殺菌，也可低溫貯藏。目前成為精油、香水、化學試劑、醫藥、啤酒白酒以及果茶、酸棗汁等許多飲料首選的包裝材料。
玻璃包裝容器下游中占比較大且相對好統計是酒水板塊。全球近70%的啤酒灌裝在玻璃啤酒瓶中，而中國也是世界上玻璃啤酒瓶使用比例最高的國家，占全球玻璃啤酒瓶的50%左右，每年已超過500億個，玻璃啤酒瓶作為啤酒包裝的主流包裝，歷經了啤酒包裝的百年滄桑巨變，仍以它穩定的物質結構，無污染，價格低等優點受到了啤酒行業的青睞。國內也是全球主要的白酒、啤酒生產基地及消費國，其中白酒產量排名靠前的省份包括四川、河南、山東、江蘇，啤酒產量靠前的省份是山東、廣東、浙江、河南，酒水配套需要有酒瓶、酒杯等，可以發現對應的是四川、山東、廣東是玻璃包裝容器及制品產量靠前區域。 近些年中國的白酒產量下滑明顯，其中原因包括（1）市場需求下降?：消費者對健康生活追求、對酒類品質要求提高、經濟下行導致消費減弱 ?。（2）消費稅政策調整?：2016年以來，國家對消費稅政策進行了調整，提高了白酒的消費稅稅率，使得酒廠的生產成本增加 ?。（3）產能過剩?：白酒產能不斷擴大，需求未同步導致產能過剩，酒廠庫存積壓，產品價格下跌。（4）?對白酒態度的改變?：“ 70后不敢喝、80后喝不動、90后不想喝、00后不喜歡喝。”不同世代對酒的態度發生了根本性的變化，導致了酒類消費的整體下滑，未來白酒市場更多偏向與中高端酒以及保健酒等系列。 中國啤酒產量同樣有所下滑，不過近兩年跌幅有所放緩，主要原因包括（1）市場銷量增速放緩、高端化轉型：啤酒銷量增速放緩導致企業加快實施高端化轉型，以量增向價增轉變，雖然產量有所下降但銷售額和利潤有明顯提升。（2）工業啤酒市場的低端產品問題：盡管中國成為世界第三大啤酒生產國，但工業啤酒市場的低端產品問題導致整個行業的品質和形象受到影響。（3）價格競爭激烈、消費者消費模式變化：?啤酒市場中價格處于底端產品占據了大份額，價格競爭激烈，此外隨著消費者對健康生活品質關注，可能減少了啤酒的消費，進而影響產量?。
3、進出口：歐美占據高端市場，中國主要出口中低端產品 從全球范圍來看，日用玻璃制品行業生產基地正在向發展中國家轉移，主要原因為：一方面歐美等發達國家受制于原材料資源、人工成本等因素的限制；另一方面，在中國等發展中國家，由于受經濟快速發展、政策鼓勵、豐富的原材料和較低勞動力成本等因素的影響，日用玻璃制品行業發展較快，產品出口及市場占有率不斷擴大。 目前世界日用玻璃器皿的總需求量約為3800萬噸左右。其中亞洲需求量約占全球50%，其次是歐洲和北美地區，歐美市場盡管日用玻璃器皿頂級生產廠商，但因其產能不能滿足其自身的市場需求缺口，主要依賴進口來彌補。非洲地區由于玻璃工業產業化進程較慢，生產技術落后，日用玻璃器皿基本依賴進口。亞洲的中東地區由于受制于玻璃生產原料的缺乏，其日用玻璃器皿的需求也基本上依靠進口來滿足。 從競爭格局看，美歐等發達國家受原料、燃料、人工成本等因素的影響，日用玻璃制品向高質低產和高技術方向發展，集中度越來越高。而以中國為代表的發展中國家在原料供應、勞動力成本等優勢下近年來得到了迅速發展，中國日用玻璃制造規模的不斷擴大，但由于產業起步較晚，生產技術較歐美等發達國家存在一定差距，其產品的競爭優勢主要集中在中、低檔產品上。 我國是日用玻璃制品及包裝容器的凈出口國。隨著近些年我國包裝行業在國際市場上地位上升，玻璃容器制造業出口額整體呈增長情況（2020年受疫情影響出口下滑），2023年玻璃包裝容器行業累計完成出口額29.27億美元。在出口國家和地區中，出口額靠前是美國、越南、加拿大、印尼、阿拉伯等，不過出口美國占比略有下滑，出口中東等區域有一定增長。我國玻璃包裝行業年進口額6000萬美元左右，進口額靠前地區是日本、意大利、瑞士、法國等。在玻璃包裝容器業，我國仍是以大量出口中低端產品至亞太及部分歐美等區域為主，從歐洲等進口少量高端產品。 日用玻璃制品包括餐飲用器皿、廚房用器皿、酒店用器皿等，如杯、盤、碗、碟等，與居民家庭日常生活關系十分密切，隨著我國日用玻璃制造規模的不斷擴大，生產工藝不斷改進，我國成長為全球日用玻璃制品生產、消費和出口大國。2023年我國日用玻璃制品產量完成811.25萬噸，出口量達366.43萬噸，國內市場需求總量為447.57萬噸，從歷年來看，我國日用玻璃制品出口基本在300萬噸以上，占國內產量40%左右。
四 總結
日用玻璃工業與人民日常生活發展密切相關，被廣泛應用于食品、飲料、藥品、化妝品等領域。 從原料端看，原材料供應會直接影響到玻璃制品的質量和生產效率，同時原料價格的波動也會對生產成本和企業盈利產生影響，其中價格變動較大的是純堿與燃料價格。從國內日用玻璃絕對產量變化看，對于純堿年度需求量影響有限，經兩年由于經濟放緩，產量減少下對原料純堿的需求量有所下滑，但未來隨著經濟形式走好，對純堿需求量環比或有一定提升。 從供應端看，目前我國已成為世界日用玻璃生產第一大國，但與歐美等發達國家相比，其產品的競爭優勢主要集中在中、低檔產品上，主要分為日用玻璃制品與玻璃包裝容器業。其產量波動與國內經濟表現較為相關，此外也會受到相關政策尤其是環保政策的影響，總體供應端相對穩定。 從需求端看，玻璃包裝行業是主要的應用領域，用于酒瓶、藥瓶及化學試劑瓶等，下游廠家較為分散，龍頭企業有市場份額與品牌優勢；主要終端對應啤酒白酒等，受消費模式及競爭影響，酒水產量近些年是有減少，未來藥品包裝領域產能有望增加，此外國內也是日用玻璃制品的主要出口國，未來有望從中低端走向高端產品。
